Pengaruh Likuiditas, Ukuran Perusahaan dan Faktor Makroekonomi terhadap Kinerja Keuangan Bank BUMN di Indonesia Periode 2020-2024

Ghefira Zahira Syifa; Darto Darto

doi:10.31004/riggs.v5i2.12564

Authors

Ghefira Zahira Syifa Universitas Muhammadiyah Jakarta
Darto Darto Universitas Muhammadiyah Jakarta

DOI:

https://doi.org/10.31004/riggs.v5i2.12564

Keywords:

Likuiditas, Ukuran Perusahaan, Faktor Makroekonomi, Kinerja Keuangan

Abstract

Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis pengaruh likuiditas, ukuran perusahaan, dan faktor makroekonomi yang terdiri atas inflasi, tingkat suku bunga, dan nilai tukar terhadap kinerja keuangan Bank Badan Usaha Milik Negara (BUMN) di Indonesia periode 2020–2024. Kinerja keuangan diproksikan dengan Return on Assets (ROA), sedangkan likuiditas diproksikan dengan Loan to Deposit Ratio (LDR), ukuran perusahaan diukur menggunakan logaritma natural total aset (Ln Total Assets), inflasi menggunakan tingkat inflasi tahunan, tingkat suku bunga menggunakan BI 7-Day Reverse Repo Rate (BI7DRR), dan nilai tukar menggunakan kurs tengah Rupiah terhadap Dolar Amerika Serikat. Penelitian ini menggunakan pendekatan kuantitatif dengan data sekunder yang diperoleh dari laporan keuangan tahunan Bank BUMN yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI), Bank Indonesia (BI), dan Badan Pusat Statistik (BPS). Populasi penelitian terdiri atas empat Bank BUMN, yaitu PT Bank Rakyat Indonesia (Persero) Tbk, PT Bank Mandiri (Persero) Tbk, PT Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk, dan PT Bank Tabungan Negara (Persero) Tbk selama periode 2020–2024. Teknik pengambilan sampel menggunakan sampel jenuh sehingga diperoleh 20 data observasi. Analisis data dilakukan menggunakan regresi data panel dengan bantuan program EViews 13. Hasil penelitian menunjukkan bahwa secara parsial likuiditas, ukuran perusahaan, inflasi, tingkat suku bunga, dan nilai tukar memiliki pengaruh yang berbeda terhadap kinerja keuangan Bank BUMN. Secara simultan, seluruh variabel independen berpengaruh terhadap kinerja keuangan Bank BUMN. Hasil penelitian ini diharapkan dapat menjadi bahan pertimbangan bagi manajemen perbankan, investor, dan pemerintah dalam menjaga stabilitas kinerja keuangan perbankan melalui pengelolaan faktor internal dan eksternal perusahaan.

Downloads

Download data is not yet available.

References

[1] Ahmad Arifin Irfan (2015). Analisis Pengaruh Inflasi Dan Suku Bunga Bank Indonesia Terhadap Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah Di Indonesia (Periode 2012-2014). http://perpus.iainsalatiga.ac.id/lemari/fg/free/pdf/?file=http://perpus.iainsalatiga.ac.id/g/pdf/public/index.php/?pdf=709/1/Arifin Achmad Irfan (21311012)

[2] F. S. (2021). Pengaruh Suku Bunga Dan Tingkat Inflasi Terhadap Kinerja Keuangan Pada Pt. Bpr Mitra Dana Madani Medan. https://repositori.uma.ac.id/bitstream/123456789/15381/1/168330043 - Flora Sinaga - Fulltext.pdf

[3] Abdillah1, D., & Hapzi Ali. (2024). Pengaruh Likuiditas, Struktur Modal dan Profitabilitas terhadap Nilai Perusahaan. Vol. 5, No. https://doi.org/https://doi.org/10.38035/jmpis.v5i4

[4] Badi H. Baltagi. (2021). Analisis Ekonometrika Data Panel (6th ed.). Springer Cham. https://doi.org/https://doi.org/10.1007/978-3-030-53953-5

[5] Binus. (2021). Memahami Analisis Regresi Linier Berganda. https://accounting.binus.ac.id/2021/08/12/memahami-analisis-regresi-linear-berganda/

[6] BRI, B. (n.d.). Bank Bri (BBRI). https://bri.co.id/web/guest/info-perusahaan

[7] Bumn, P. (n.d.). Bank BUMN. https://www.bumn.go.id/

[8] Damodar N. Gujarati, D. C. P. (2015). Dasar-dasar Ekonometrika Buku 1, -5/E. Salemba Empat.

[9] Gujarati, Damodar N, (2004). Basic Econometrics, Fourth edition, S. M.-H. I. (n.d.). Memahami model fixed effect dalam software pengolahan data EViews. https://accounting.binus.ac.id/2021/08/13/memahami-model-fixed-effect-dalam-dalam-software-pengolahan-data-eviews/

[10] IDX. (n.d.). www.idx.co.id

[11] Mardiatmoko, G. (2020). Pentingnya Uji Asumsi Klasik Pada Analisis Regresi Linier Berganda (Studi Kasus Penyusunan Persamaan Allometrik Kenari Muda [Canarium Indicum L.]). BAREKENG: Jurnal Ilmu Matematika Dan Terapan, 14(3), 333–342. https://doi.org/10.30598/barekengvol14iss3pp333-342

[12] Modal, P. S., Dan, P., Pada, P., Bumn, P., Di, T., Efek, B., & Tahun, I. (2024). Noviaty 2019. 13(2), 113–120.

[13] Nurabiati Ningsih, Muhammad Aziz, S. H. H. (2024). (n.d.). Pengaruh Tingkat Inflasi Terhadap Harga Saham Bank BUMN yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia.

[14] OJK (Otoritas Jasa Keuangan). (n.d.). https://www.ojk.go.id/id/Default.aspx

[15] Osesoga, L. D. M. S. (n.d.). PENGARUH LIKUIDITAS, SOLVABILITAS, MANAJEMEN ASET, Dan UKURAN PERUSAHAAN TERHADAP KINERJA KEUANGAN.

[16] Pratomo, D., & Ramdani, R. F. (2021). Analisis pertumbuhan kinerja keuangan perbankan syariah dan konvensional di era pandemi Covid-19.

[17] Sucindah Ishak, Julie Abdullah, Saprudin, W. H. (2024). Pengaruh Intellectual Capital dan Ukuran Perusahaan Terhadap Profitabilitas Perbankan di Bursa Efek Indonesia. 5108-Article Text-15776-1-10-20240910.pdf

[18] Sugeng, B. (2020). (n.d.). Manajemen Keuangan Fundamental. Deepublish.

[19] Sugiyono. (2022). Metode Penelitian Kuantitatif, Kualitatif, dan R&D (29th ed.). Alfabeta.

[20] Susilo, B. (2025). Implikasi Faktor Makroekonomi terhadap Kinerja Keuangan Bank BUMN di Indonesia dalam Satu Dekade. Transekonomika: Akuntansi, Bisnis Dan Keuangan, 5(2), 747–766. https://doi.org/10.55047/transekonomika.v5i2.917

[21] Tbk, P. B. N. I. (Persero). (2025). Bank Negara Indoneisa. https://www.bni.co.id/id-id/perseroan/tentang-bni/visi-misi

[22] Wikipedia. (2020). Bank Mandiri. Wikipedia. https://id.wikipedia.org/wiki/Bank_Mandiri

[23] Yuliani, E. Y., & Syarif, D. (2025). Pengaruh Inflasi, Suku Bunga, dan Nilai Tukar Terhadap Return on Asset (ROA) Pada Perusahaan Sektor Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (BEI) Periode Tahun 2017 –2024. ECo-Fin, 7(2), 795–806. https://doi.org/10.32877/ef.v7i2.2357